Il Gruppo BasicNet, consolidata realtà nel panorama dell’abbigliamento e degli accessori sportivi e lifestyle, rafforza la propria posizione strategica con l’acquisizione del marchio Sundek e della società Kickoff, attuale gestore e titolare del brand.
L’operazione, che segna un’ulteriore espansione del portfolio di BasicNet, già proprietario di brand iconici come Kappa, Robe di Kappa, K-Way, Superga, Sebago, Briko e Woolrich, riflette una visione di crescita orientata all’ampliamento dell’offerta e alla penetrazione di nuovi segmenti di mercato.
L’accordo prevede il passaggio di proprietà di Kickoff, una società articolata in diverse sedi operative – Kickoff Usa Inc.
, Kickoff SL e Kickoff France Sas – che incarnano l’espressione internazionale del brand Sundek.
La valutazione complessiva (enterprise value) di Kickoff è stata fissata a 33,5 milioni di euro, un dato che riflette il potenziale di crescita e la solidità del brand nel mercato del beachwear e dell’abbigliamento sportivo estivo.
Il corrispettivo iniziale previsto per l’operazione, al netto delle passività finanziarie esistenti (debiti bancari, tributari e verso terzi), si attesta a 10 milioni di euro.
Questa somma sarà liquidata interamente attraverso la cessione di azioni proprie in portafoglio, attribuendo un valore di 7,22 euro per azione, con un quantitativo stimato di 1,386 milioni di azioni, calcolato sulla media dei prezzi di mercato degli ultimi sei mesi.
Questa modalità di pagamento, oltre a ottimizzare la gestione del capitale, testimonia la fiducia del Gruppo BasicNet nel proprio valore di mercato.
Il contratto prevede inoltre meccanismi di aggiustamento standard, modulabili a discrezione di BasicNet, che possono essere saldati in contanti o tramite ulteriori cessioni di azioni proprie, mantenendo la stessa metodologia di valutazione.
Al fine di garantire la stabilità finanziaria e di evitare impatti immediati sul mercato, le azioni proprie cedute a Kickoff saranno soggette a vincolo per un periodo di 36 mesi.
Un elemento chiave dell’accordo è rappresentato dalla presenza di earn-out, incentivi legati alla performance futura del brand Sundek.
BasicNet potrà erogare fino a due earn-out, ciascuno del valore di 5 milioni di euro, per un massimo complessivo di 10 milioni.
Questi bonus saranno vincolati al raggiungimento di specifiche soglie di fatturato del brand Sundek, in esercizi successivi al 2025 e fino al 31 dicembre 2030.
La struttura earn-out allinea gli interessi di BasicNet e dei precedenti proprietari, motivando l’impegno per una crescita sostenibile e significativa del brand.
L’operazione, nel suo complesso, non si limita a un mero trasferimento di proprietà, ma rappresenta un investimento strategico volto a valorizzare il marchio Sundek e a integrarlo sinergicamente all’interno del vasto ecosistema di brand del Gruppo BasicNet, con l’obiettivo di ampliare l’offerta e rafforzare la presenza globale.
